Интервью аналитика зернового рынка стран Черноморского региона Елены Лошкаревой (УкрАгроКонсалт) французскому изданию L'USINE NOUVELLE

29.10.2013
(ниже представлен перевод интервью на русский язык)
 
 
"La production céréalière des pays de la région de la mer Noire devrait s'apprécier de 27% en 2013-2014"
 

Entretien avec Elena Loshkareva, analyste senior sur le marché céréalier de la mer Noire pour le consultant ukrainien UkrAgroConsult.

Quel bilan tirez-vous de la campagne 2012-2013 sur le marché des céréales dans la région de la Mer Noire (Ukraine, Russie et Kazakhstan) ?
 
La sécheresse a réduit la production de céréales en Ukraine, en Russie et au Kazakhstan d’environ 44 millions de tonnes (Mt), soit 26 %, entre les campagnes 2011-2012 et 2012-2013. Le Kazakhstan et la Russie ont été les plus durement touchés : leurs récoltes ont respectivement reculé de 53 % et de 25 %. La récolte de l’Ukraine a pour sa part diminué dans une moindre mesure, avec une perte de 16 %.
 
La baisse de la production céréalière a réduit en conséquence les disponibilités exportables de céréales. Cependant, il est à noter que la baisse des exportations en 2012-2013 n’a pas été aussi importante que lors des campagnes précédentes. Les exportations ont chuté de 11 Mt lors de la campagne écoulée, alors que ce recul s’est élevé à plus de 50 % en 2010-2011.
 
Les exportations combinées de l’Ukraine, de la Russie et du Kazakhstan sont restées à un niveau record pendant la première moitié de la campagne, et ont même dépassé le niveau record atteint en 2011-2012. Toutefois, ces trois pays ont fortement réduit leurs livraisons de blé à partir de janvier 2013. L’augmentation des prix des céréales russes a provoqué une perte de compétitivité de celles-ci sur le marché mondial et a contribué à en réduire les exportations.
 
En raison de la baisse de la production et du niveau relativement élevé des exportations au début de la campagne, les stocks de céréales ont considérablement chuté à la fin de la campagne.
 
Quel est l’impact final de la sécheresse sur l’année 2012-2013 ?
Prévoyez-vous un rebond de la production de céréales en 2013-2014 ?

 
La sécheresse ayant marqué la campagne 2012-2013 a contribué à réduire fortement la production dans les trois pays. Elle a également poussé à la hausse les prix intérieurs des céréales. Le fort enneigement qui l’a suivi a permis de partiellement compenser cette perte d’humidité, d’où le fait que l’impact de la sécheresse ne devrait pas avoir de conséquences sur la campagne 2013-2014. Nous prévoyons que la production de céréales combinée des trois pays de la région s’apprécierait de 27 % entre les campagnes 2012-2013 et 2013-2014, à 160,5 Mt (88 Mt en Russie, 56 Mt en Ukraine et au Kazakhstan 16,5 Mt).
 
 
 
Les quantités moindres de céréales affecteront-elles les exportations en 2013-2014 ?
 
Malgré la révision à la baisse des prévisions de récoltes dues à de mauvaises conditions climatiques, les exportations des trois pays de la mer Noire sont attendues à un niveau élevé. Nous estimons que les trois pays peuvent exporter environ 58 Mt de céréales (21 Mt pour la Russie, 29,8 Mt pour l’Ukraine et 7,3 Mt pour le Kazakhstan). Ce chiffre se situe 14 % au-dessus des exportations de la campagne 2012-2013.
 

L'USINE NOUVELLE

 

УкрАгроКонсалт представляет перевод интервью на русский язык.

 

    Какова ваша оценка кампании 2012-2013 гг. на зерновом рынке Черноморского региона (Украина, Россия, Казахстан)?

В 2012/13 сезоне в результате засухи суммарное производство зерна в Украине, России, Казахстане снизилось по сравнению с предыдущим рекордным урожаем 2011/12 сезона примерно на 44 млн.т. (или 26%).

Более всего от засухи пострадали Казахстан (урожай сократился на 53%) и Россия (25%). Урожай в Украине сократился менее существенно (16%).

Снижение производства зерна соответственно привело к снижению экспортного потенциала. Однако стоит отметить, что в 2012/13 сезоне снижение экспорта стало не столь значительным как в предыдущие дефицитные сезоны. По отношению к предыдущему сезону экспорт снизился на 11 млн.т., в то время как в 2010/11 экспорт сократился более чем в 2 раза (снижение почти на 30 млн.т).

Суммарный экспорт из трех стран в первой половине сезона сохранялся на рекордном уровне и в первые четыре месяца даже превышал рекордные отгрузки прошлого 2011/12 сезона. Причиной тому был высокий экспортный спрос. Однако, уже начиная с января 2013 года все три страны резко сократили отгрузки пшеницы.

Отличительной особенностью сезона 2012/13 стал отказ от государственного вмешательства в торговый процесс всеми тремя странами региона, несмотря на существенное сокращение производства. Т.о. государство предоставило рынку самому отрегулировать экспортные потоки, несмотря на то, что это привело к беспрецедентному росту цен. Рост цен российского зерна сделал его неконкурентоспособным для мирового рынка, тем самым сократив до минимума экспортные отгрузки уже в январе 2013.

В результате снижения производства в 2012/13 сезоне и довольно высокого экспорта в начале сезона  к концу сезона запасы зерна существенно снизились.

    Регион подвергся воздействию засухи, которая привела к снижению производства. Каково влияние этой засухи на 2012-2013 гг.? Ожидаете ли вы восстановления производства зерна в 2013-2014 гг.?

Засуха в сезоне 2012/13 привела к снижению производства в трех странах, резкому росту внутренних цен на зерно, сокращению переходящих запасов зерна.

Запасы влаги потерянные вследствие засухи были восстановлены на протяжении последующих периодов, особенно благоприятной в этом отношении была многоснежная зима. Поэтому влияние засухи практически не имело последствий на урожай следующего 2013/14 сезона. На урожай текущего 2013/14 сезона решающее значение оказывают погодные условия текущей осени. Продолжительные осадки вносят коррективы в уборочную кампанию, что может стать причиной недобора зерна. По оценке УкрАгроКонсалт, суммарное производство зерна в трех странах региона в 2013/14 сезоне вырастет на 27% по сравнению с 2012/13 сезоном и достигнет около 160,5 млн.т. зерна (88 млн.т. в России, 56 млн.т в Украине и 16,5 млн.т в Казахстане).

Однако, влияние 2012/13 сезона на 2013/14 сезон все же отмечается. Резкое снижение переходящих запасов, произошедшее в результате снижения производства и довольно высокого экспорта в начале сезона, будет способствовать снижению экспортного потенциала 2013/14 сезона.

     Из-за сниженных объемов, экспорт зерновых в 2013-2014 гг. должен быть ниже, чем в предыдущие годы. У вас есть по нему какие-то цифры?

Несмотря на коррекцию в сторону уменьшения прогноза урожая вследствие погодных условий и затруднений в уборочной кампании, экспорт из трех черноморских стран ожидается на высоком уровне.

Согласно оценкам УкрАгроКонсалт, суммарный экспорт зерна тремя странами может составить около 58 млн.т. (включая 21 млнт. Россией, 29,8 млн.т Украиной и 7,3 млн.т Казахстаном). Эта цифра на 14% выше уровня экспорта прошлого 2012/13 сезона, и выше уровня прошлых лет, уступает лишь уровню рекордного по экспорту сезона 2011/12.

    Делаете ли вы прогноз производства и цен на зерновые и масличные в регионе на ближайшие месяцы?

В настоящее время, внутренние цены на пшеницу в России растут в связи с сокращением запасов пшеницы высокого качества на юге России, а также учитывая неблагоприятные погодные условия для уборки урожая и озимого сева. Рост цен мирового рынка также способствует росту внутренних цен. Мы ожидаем, что ближайшие месяцы рост цен продолжится. Более интенсивный рост цен ожидается на пшеницу высокого качества, в меньшей степени на фуражные культуры.

В Казахстане также отмечается рост цен, однако цены еще находятся на стадии формирования. Вероятно, рост цен продолжится и в ближайшем будущем.